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Calculadora de juros compostos com aporte mensal

Informe o valor inicial, o aporte mensal, a taxa de juros ao ano e o prazo. O resultado aparece na hora, separando quanto você depositou e quanto veio de rendimento — com a evolução ano a ano. Sem cadastro.

Seus dados

Taxa mensal equivalente: 0.923% a.m. — calculada de forma exponencial, não dividindo a taxa anual por 12.

Resultado

Montante final

R$ 247.991

Total investido
R$ 130.000
Juros acumulados
R$ 117.991

47.6% do montante final vem de rendimento.

Valores brutos, sem Imposto de Renda, IOF ou taxas de administração.

Evolução ano a ano

AnoInvestidoJurosTotal
1R$ 22.000R$ 1.793R$ 23.793
2R$ 34.000R$ 5.193R$ 39.193
3R$ 46.000R$ 10.387R$ 56.387
4R$ 58.000R$ 17.584R$ 75.584
5R$ 70.000R$ 27.017R$ 97.017
6R$ 82.000R$ 38.948R$ 120.948
7R$ 94.000R$ 53.666R$ 147.666
8R$ 106.000R$ 71.498R$ 177.498
9R$ 118.000R$ 92.804R$ 210.804
10R$ 130.000R$ 117.991R$ 247.991

Precisa do resultado líquido, com IR e FGC?

O Assessor 360 é o cockpit usado por assessores para comparar CDB, LCI, LCA, Tesouro Direto e poupança com IR regressivo, IOF e cobertura do FGC, além de metas, câmbio, holding e parecer em PDF para enviar ao cliente. As taxas Selic, CDI e IPCA vêm das séries oficiais do Banco Central.

Como funcionam os juros compostos

Juros compostos são juros que incidem sobre o capital inicial e também sobre os juros já acumulados. É o efeito conhecido como "juros sobre juros": em cada período, a base de cálculo do rendimento é maior que no período anterior, o que faz o saldo crescer em curva, não em linha reta.

A fórmula do montante com aportes mensais combina duas partes: o crescimento do capital inicial, VF = VP × (1 + i)^n, e o crescimento da série de aportes, VF = PMT × [((1 + i)^n − 1) ÷ i]. Nessas expressões, i é a taxa por período e n é o número de períodos. A calculadora acima resolve as duas partes mês a mês e soma o resultado.

O detalhe que mais gera erro em planilhas é a conversão da taxa. Uma taxa anual de 12% não equivale a 1% ao mês. A conversão correta é i_mensal = (1 + 0,12)^(1/12) − 1, o que dá aproximadamente 0,9489% ao mês. Usar 1% infla o resultado de longo prazo em dezenas de milhares de reais.

Juros simples e juros compostos: a diferença na prática

Em juros simples, o rendimento é sempre calculado sobre o valor inicial. Em juros compostos, sobre o saldo atualizado. Em prazos curtos a diferença é pequena; em prazos longos ela domina o resultado. Praticamente todos os investimentos brasileiros de renda fixa — CDB, Tesouro Direto, LCI, LCA, poupança — trabalham com capitalização composta.

R$ 50.000 aplicados a 10% ao ano, sem aportes.
PrazoJuros simplesJuros compostosDiferença
1 anoR$ 55.000R$ 55.000R$ 0
5 anosR$ 75.000R$ 80.526R$ 5.526
10 anosR$ 100.000R$ 129.687R$ 29.687
20 anosR$ 150.000R$ 336.375R$ 186.375
30 anosR$ 200.000R$ 872.470R$ 672.470

Exemplo completo: R$ 500 por mês durante 20 anos

Suponha um investidor que começa com R$ 5.000, aporta R$ 500 todos os meses e obtém 10% ao ano (cerca de 0,797% ao mês). Ao fim de 20 anos, ele terá depositado R$ 125.000 de capital próprio e o saldo estará próximo de R$ 415.000. Ou seja: quase 70% do patrimônio final é rendimento, não aporte.

O mesmo investidor, começando dez anos mais tarde e mantendo os mesmos R$ 500 mensais, chega a cerca de R$ 116.000 em 10 anos. A diferença de R$ 299.000 não vem de aportar mais, e sim de ter dado mais tempo ao juro composto. É por isso que, em planejamento financeiro, tempo costuma pesar mais que valor de aporte.

  • Aumentar o aporte tem efeito quase linear no resultado.
  • Aumentar o prazo tem efeito exponencial.
  • Interromper os aportes por 12 meses no início custa mais que interromper no fim.
  • Resgates parciais reiniciam a base de capitalização e cortam a curva.

Rentabilidade bruta, líquida e real

A calculadora acima trabalha com rentabilidade bruta, ou seja, antes de impostos e taxas. Para saber o que realmente entra no bolso, é preciso descontar três camadas.

Primeiro, o Imposto de Renda. Em CDB, Tesouro Direto e fundos de renda fixa, a alíquota é regressiva sobre o rendimento: 22,5% até 180 dias, 20% de 181 a 360 dias, 17,5% de 361 a 720 dias e 15% acima de 720 dias. LCI, LCA, CRI, CRA e poupança são isentos para pessoa física. Segundo, o IOF, que incide apenas em resgates com menos de 30 dias. Terceiro, taxas: custódia da B3 no Tesouro Direto, taxa de administração em fundos e eventual taxa de corretagem.

Por último vem a inflação. Um rendimento de 11% ao ano com IPCA de 4,5% equivale a um ganho real de aproximadamente 6,2% ao ano — o cálculo é (1,11 ÷ 1,045) − 1, não a subtração simples. Planejamento de aposentadoria e metas de longo prazo devem ser feitos sempre em termos reais.

Erros comuns ao projetar juros compostos

A maior parte das projeções frustradas não erra a fórmula, erra as premissas.

  • Usar a taxa de hoje para os próximos 20 anos. Selic e CDI mudam de ciclo; projete cenários pessimista, base e otimista.
  • Ignorar o IR e comparar um CDB bruto com uma LCI isenta como se fossem equivalentes.
  • Somar o aporte no início do mês na planilha e no fim do mês na realidade.
  • Esquecer a inflação e confundir patrimônio nominal com poder de compra.
  • Não considerar liquidez: rendimento alto com carência longa não serve para reserva de emergência.

Perguntas frequentes

Qual é a fórmula dos juros compostos?

M = C × (1 + i)^n. Onde M é o montante final, C o capital inicial, i a taxa por período e n o número de períodos. Com aportes mensais soma-se o valor futuro de cada depósito: PMT × ((1 + i)^n − 1) / i.

Como converter uma taxa anual para mensal?

A conversão é exponencial, não uma divisão por 12. A taxa mensal equivalente é (1 + taxa anual)^(1/12) − 1. Por exemplo, 12% ao ano equivale a aproximadamente 0,949% ao mês.

O resultado já considera Imposto de Renda?

Não. Esta calculadora mostra o rendimento bruto. Para simular IR regressivo, IOF e cobertura do FGC em CDB, LCI, LCA e Tesouro Direto, use o módulo de Renda Fixa do Assessor 360.

Qual taxa devo usar na simulação?

Use uma taxa compatível com o investimento: para renda fixa, parta do CDI ou da Selic vigente; para carteiras diversificadas, considere uma expectativa real acima do IPCA. O Assessor 360 atualiza CDI, Selic e IPCA a partir das séries oficiais do Banco Central.

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Simulação educacional. Não constitui recomendação de investimento. Consulte a Central de Confiança para metodologia e fontes de dados.

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